DOLAR 18,5843 -0.01%
EURO 18,1682 -0.94%
ALTIN 972,90-1,46
BITCOIN 356049-1,30%
Kayseri
18°

HAFİF YAĞMUR

02:00

İMSAK'A KALAN SÜRE

Bankalar Hisse Senedi Rallisi Wall Street Hakkında Ne Diyor?

Bankalar Hisse Senedi Rallisi Wall Street Hakkında Ne Diyor?

ABONE OL
Ekim 19, 2022 21:00
Bankalar Hisse Senedi Rallisi Wall Street Hakkında Ne Diyor?
0

BEĞENDİM

ABONE OL

Hırsları geri çevirmek. Kredi… Mike Blake/Reuters

Goldman neden daha büyük rakiplerini geride bırakıyor?

Goldman Sachs’ın Salı günkü kazancına olan ilginin çoğu, Wall Street firmasının, M.&A gibi geleneksel olarak kârlı, ancak değişken olsa da karlı olan yeniden yapılanmasına odaklandı. tavsiye ve varlık ve varlık yönetimi gibi daha istikrarlı operasyonları yükseltir. (Ayrıca Goldman’ın mücadele eden tüketici kredisi birimini de böler.)

Ancak dünün sonuçları aynı zamanda büyük bankaların servetlerinde bir bölünmeye de işaret ediyor. Daha çok geleneksel Wall Street işlerine bel bağlayan Goldman ve Morgan Stanley, anlaşmalar ve halka arzlar gibi yüksek finans faaliyetlerinde gelirlerin düşmesine neden olan bir yavaşlamadan zarar gördü. Karşılaştırıldığında, Bank of America, JPMorgan Chase ve Wells Fargo gibi işlerinin çoğu için Main Street’e güvenen borç verenler satış kazancı bildirdiler.

Şaşırtıcı olmayan bir şekilde, ikinci grup, yatırımcıların geniş çapta banka hisselerini satın alması nedeniyle birincisinden daha iyi performans gösterdi. Fidelity’ye göre, son beş gün içinde finansallar yüzde 6,4 artışla önde gelen S&P 500 sektörü oldu.

Ana Cadde temasının istisnası elbette Goldman’dı.Marcus bölümünün CEO’su David Solomon tarafından belirlenen yüksek beklentileri karşılaması için bir yıldan fazla bir süredir mücadele eden şirket.

Salı günkü kazanç çağrısında Solomon, tüketici bankacılığını merkezi bir iş ayağı yapma stratejisinin zorlu bir yamaya girdiğini kabul etti. Analistlere, “Özlemlerin muhtemelen sahip olduğu ve şu anda gitmeyi seçtiğimizden daha geniş bir şekilde iletildiğine şüphe yok” dedi. “Bunun bir kısmına geri döneceğimizi açıkça belirtiyoruz.”

İŞTE NE OLUYOR

Fed yetkililerinin önümüzdeki ay faiz oranlarını dörtte üç oranında artırması bekleniyor. Bir başka büyük artış için planlar, sürekli yüksek enflasyona ilişkin daha fazla işaretin ardından geldi ve bu da ekonomiyi soğutmaya devam etme ihtiyacı olduğunu gösterdi. Enflasyonun küçük bir artısı: Pek çok Amerikalı muhtemelen gelecek yıl vergilerde daha az hisse senedi alacak.

ABD, benzin fiyat artışlarını köreltmek için daha fazla petrol salacak. Başkan Biden’ın bugün Enerji Bakanlığı’nın Stratejik Petrol Rezervi’nden 15 milyon varil daha fazla petrol çıkaracağını açıklaması bekleniyor. Hareket, Brent ham petrolünün fiyatının iki hafta içinde ilk kez dün varil başına 90 doların altına düşmesiyle geldi.

Netflix abone kaybetme serisini kırdı. Akış devi, üçüncü çeyrekte 2,4 milyon yeni müşteri ekleyerek yatırımcıların şirketin daha fazla büyüyemeyeceğine dair korkularını hafifletti. Haber, Netflix hisselerini mesai sonrası işlemlerde keskin bir şekilde yükseltti.

Elon Musk’ın Twitter Anlaşmasına Ne Oldu?

Kart 1/8

Gişe rekorları kıran bir anlaşma. Nisan ayında Elon Musk, Twitter’ı özel bir şirket yapmak ve insanların hizmette daha özgürce konuşmalarına izin vermek istediğini söyleyerek sosyal ağ için 40 milyar dolardan fazla talep edilmemiş bir teklifte bulundu.

Cevap. Twitter yönetim kurulu, Bay Musk’ın teklifine “zehir hapı” olarak bilinen bir savunma mekanizmasıyla karşılık verdi. Bu çok yıpranmış kurumsal taktik, belirli bir eşiğin üzerinde hisse satın almayı daha pahalı hale getirerek bir şirketi potansiyel bir alıcı için daha az lezzetli hale getirir.

Finansman sağlamak. İlk teklifinin çok az ayrıntıya sahip olmasına ve Wall Street tarafından şüpheyle karşılanmasına rağmen, dünyanın en zengin adamı olan Bay Musk, teklifini finanse etme taahhütlerini hızla güvence altına almak için Twitter’ın yönetim kuruluna ilerlemelerini ciddiye alması için baskı yaptı.

Anlaşmaya varmak. Finansman hazır olduğunda, Twitter yönetim kurulu, teklifini görüşmek üzere Nisan ayında Bay Musk ile bir araya geldi. İki taraf kısa sürede bir anlaşmaya vardı ve şirket kendini hisse başına 54.20 dolara satmayı kabul etti – toplamda yaklaşık 44 milyar dolar.

Gerginlikler ortaya çıkıyor. Bay Musk ve Twitter anlaştıktan kısa bir süre sonra sorunlar başladı. Bay Musk, Twitter’ın sahte hesapların sayısını nasıl hesapladığı konusunda daha fazla bilgi sağlamaması halinde anlaşmadan çekilmekle tehdit etti. Haziran ayında şirket, verisinin büyük bir bölümüne erişim sağlamayı planladığını duyurdu.

Musk geri adım atıyor. Temmuz ayında Bay Musk, spam hesaplarının sayısı konusunda devam eden anlaşmazlığı gerekçe göstererek anlaşmayı sonlandırdığını duyurdu. Twitter daha sonra milyarderi anlaşmayı sürdürmeye zorlamak için dava etti. Ancak Bay Musk, Twitter’ı dolandırıcılık yapmakla suçlayarak, şirketin platformunda gerçek sayıda sahte hesabı gizlediğini savunarak bir yasal dosyalamada geri döndü.

Deneme için hazırlanıyor. Her iki tarafın avukatları, Ekim ayında başlaması beklenen ve çoğunlukla teknoloji VIP’lerini hedef alan bir dava öncesinde 100’den fazla mahkeme celbi yayınladı. Eylül ayında bir yargıç, Bay Musk’ın davasını, şirketin güvenlik uygulamaları konusunda halkı yanılttığını iddia eden eski bir Twitter güvenlik şefinin suçlamalarını içerecek şekilde değiştirebileceğine karar verdi.

Sürpriz bir hareket. 4 Ekim’de, Bay Musk, Nisan ayında şirket için paylaşmayı kabul ettiği fiyat olan 44 milyar dolara Twitter’ı satın almak için bir anlaşma önerdi. Twitter için bir zafer olacak orijinal fiyatta bir anlaşma, sert yasal mücadeleyi sona erdirebilir. Davaya bakan yargıç, Bay Musk’ın davayı erteleme talebini kabul ederek ona finansmanını ödemesi için daha fazla zaman verdi.

Albany, NY yakınlarındaki bir Amazon deposundaki işçiler sendikalaşmayı reddediyor. Çalışanlar bire bir oyla örgütlenmeye karşı oy kullandı ve yeni başlayan Amazon İşçi Sendikası’na bir darbe daha indirdi. Grup, Nisan ayında Staten Island’da bir depo kurmak için yapılan oylamayı kazanmasından bu yana iki seçimi kaybetti.

Hong Kong, bir yönetici göçünü engellemek için 3.8 milyar dolarlık bir plan sunuyor. Şehrin lideri John Lee, yatırımcılar ve işletmeler için yeni vize ve vergi imtiyazları olacağını söyledi. Tedbirler, son iki yılda pandemi ve kapsamlı bir siyasi baskının ortasında en az 140.000 işçinin şehri terk etmesinin ardından Hong Kong’u canlandırmak için son çabalar.

Tesla boğaları Twitter için endişeleniyor

Tesla, Çarşamba günü piyasa kapandıktan sonra kazançlarını bildirir ve yatırımcılar kötü bir ruh halindedir. Tesla boğaları, milyarder CEO’su Elon Musk’ın Twitter’ı satın alma teklifini finanse etmek için ay sonuna kadar bir sandık dolusu hisseyi satmak zorunda kalıp kalmayacağı konusunda endişe duyduğundan, şirketin hisseleri geçen hafta 52 haftanın en düşük seviyesini gördü.

İşte Twitter finansman sorusunun Tesla’nın hisse fiyatının üzerinde asılı kalmasının nedeni:

Musk, bankalardan 12,5 milyar dolar ayırdı ve henüz hesaba katılmamış olan yaklaşık 33 milyar dolarlık özsermaye finansmanı için uğraşıyor. Bu boşluğun bir kısmını kapatmak için Tesla hissesinde yaklaşık 15.5 milyar dolar sattı. Ve yatırımcılar, büyük ölçüde Silikon Vadisi’ndeki arkadaşları, 7,1 milyar dolarlık çip teklifinde bulundular – ya da en azından Musk’ın Twitter anlaşmasını kapatmak için dış fonları hışırdatmaya çalıştığı baharda durum buydu. Bu gruptan kimsenin ayrılmadığını varsayarsak, Musk hala yaklaşık 9 milyar dolar eksik olacaktır.

Yeni yatırımcılar getirmek zor olabilir , piyasanın ilkbahardan bu yana ne kadar sert düştüğü göz önüne alındığında – ve Musk’ın kendi maskaralıkları ona herhangi bir iyilik yapmadı. Tesla patronu, kurucu ortağı Jack Dorsey de dahil olmak üzere Twitter yatırımcılarıyla, satın alımın finanse edilmesine yardımcı olmak için hisselerini devirme konusunda konuşuyordu, ancak bu seçenek de muhtemelen aynı nedenlerle mevcut değil.

Veri sağlayıcısı S3 Partners’ın genel müdürü Ihor Dusaniwsky, bu arada Tesla açığa satış satıcılarının geri döndüğünü söyledi. 10 Ekim’e kadar olan 30 günlük dönemde, Tesla hisselerinin yüzde 25.6 düştüğünü, açık faizin ise yaklaşık yüzde 14 arttığını söyledi. O dönemde “8,63 milyon adet yeni açığa satış TSLA satışı gördük” dedi.


Aktivistler geri döndü ve değişim istiyorlar

Piyasalar için çalkantılı dönemler, genellikle iş satmak veya hisse geri alımı yapmak gibi kurumsal stratejide değişiklikleri zorlamak amacıyla şirketlerde hisse satın alan hedge fonları olan aktivist yatırımcılar için en iyi zamanlar olarak kabul edilmez.

Ancak Salı günü New York’ta düzenlenen 13D Monitor Aktif-Pasif Yatırımcı Zirvesi’nde – kahve ve makaron sıralarının riskten korunma fonu yöneticileri, yatırım bankacıları ve şirket avukatları ile derinleştiği – kalabalık kalabalığa dayanarak, aktivizm işi daha sıcak. yıllarda olmuştur. JPMorgan Chase’in Avrupa, Orta Doğu ve Afrika için hissedar katılımı ve M&A sermaye piyasaları başkanı Darren Novak DealBook’a “Konferansa geç gelmek zorunda kaldım çünkü çok meşguldüm” dedi.

Ünlü aktivistler yine şirket devleriyle kapışıyor. Third Point’ten Dan Loeb, bir yatırımcı mektubunda, tüketici ürünleri devi Colgate-Palmolive’den bir hisse satın aldığını ve onu evcil hayvan maması işini büyütmeye ikna etmek için satın aldığını açıkladı. Ve Starboard’dan Jeff Smith, konferansta, şirketin “büyüme ve kârlılığın ortalamanın altında bir karışımına” sahip olduğunu ilan ederek, herkesin önünde Salesforce’u hedef aldı.

Aktivist yatırımcılar anlarını değerlendiriyor. Dalgalı piyasalar, bu hedge fonlarının önerdiği hareket türleri için genellikle kötü olarak görülürken, konferansa katılanlar, çok sayıda düşük değerli şirketin zorlaması gerektiğini görüyor. Ayrıca, şirketlerin evrensel vekil kartları benimsemelerini gerektiren bir menkul kıymetler kuralı değişikliğinden de yararlanıyorlar, bu da hedge fonlarının hissedarlara oy kullanması için yöneticiler önermesini kolaylaştırıyor.

Neuberger Berman’ın yatırım yönetimi direktörü Caitlin McSherry, “Yükselen gelgit dönemleri birçok sorunu gizler” dedi. “Gelgitler söndüğünde, daha sorunlu durumların kendilerini açığa çıkardığını görmeye başlarsınız. Biz de bu durumlardan yararlanmaya çalışıyoruz.”


“IŞİD ile iş ortağı olma kararı olağanüstüydü. Rakiplere zarar vermek için IŞİD’den yararlanmak inanışa meydan okuyor – ama gerçekten oldu.”

— Brooklyn’deki ABD avukatı Breon Peace, kuzey Suriye’deki IŞİD militanlarına gizlice ödeme yapan Fransız çimento şirketi Lafarge hakkında. Lafarge dün kabul etti 778 milyon dolar öde ABD hükümetinin davasını çözmek için.


Teksas kripto uygulamasıyla uğraşmayın

Washington kripto piyasalarını nasıl düzenleyeceğini tartışırken, bazı eyaletler federal politika yapıcıların harekete geçmesini beklemiyor. On bir eyalet ve Columbia Bölgesi, başarısız borç veren Voyager Digital’e karşı harekete geçti ve yaklaşık 40 eyalet, Teksas ve Vermont tarafından yönetilen iflas eden kripto para birimi Celsius Networks’e dava açtı.

Teksas bir kripto madenciliği cenneti ve yatırımcılar sektöre hala çok ilgi gösteriyor. Texas Securities Board icra direktörü Joe Rotunda DealBook’a verdiği demeçte, “Son iki yıl ve piyasaların nasıl değiştiği beni çok şaşırttı” dedi. Ancak devletlerin yatırımcıları korumak için kriptoda uygulama çabalarına öncülük etmeye zorlandıklarını söyledi. Rotunda, “SEC hiçbir yerde bulunamadı,” dedi.

Rotunda, kripto borsası FTX ve kurucusu Sam Bankman-Fried hakkında, onu tüketicilere kayıt dışı menkul kıymetler satmakla suçlayarak bir soruşturma başlattı; SEC’in de şirketi araştırıp araştırmadığından emin değil. (SEC yorum yapmayı reddetti ve FTX yorum talebine yanıt vermedi.) Texas ayrıca geçen hafta New York’taki bir federal iflas mahkemesinden Voyager’ın FTX’e 1,4 milyar dolarlık satışını bloke etmesini istedi, borsa ve Bankman hakkındaki soruşturması devam ederken -Kızarmış. Kesin olan şey, dedi Rotunda, ülkenin en iyi menkul kıymetler polisinin eyaletlerin liderliğini takip ettiği.

BlockFi meşru anlaşmasını devletler yürüttü.Rotunda, bunun bir örneğinin, kripto kredi platformu BlockFi’nin bu yıl SEC’i paylaşmayı kabul ettiği 100 milyon dolarlık anlaşma olduğunu söylüyor.

BlockFi, FTX’te inceleme altında olan ürünlere benzer ürünler sundu ve eyaletler, herhangi bir kararın şirketin SEC’e kaydolmasını gerektirmesi gerektiği konusunda anlaştılar. Bu anlaşmaya göre, 50 milyon dolarlık anlaşma 32 eyalete gidecekti.

Rotunda, icra eylemlerine katılmak ve bir anlaşmaya varmak için komisyonla temasa geçenlerin eyaletler olduğunu söyledi: “Bu dava devletler yüzünden oldu. Bu normalde ulusal bir düzenleyici tarafından ele alınır.”

HIZLI OKUMA

Fırsatlar

  • Facebook’un ana şirketi Meta, İngiliz antitröst düzenleyicisinin emrine uymak için GIF platformu Giphy’yi satacak. (NYT)

  • Brezilyalı kozmetik şirketi Natura, geçen yazdan bu yana 12 milyar dolarlık piyasa değeri kaybettikten sonra Aesop markasının bir yan ürünü üzerinde çalışıyor. (Bloomberg)

  • Otomobil üreticileri Renault ve Nissan’ın ittifaklarını yeniden şekillendirmek için bir anlaşmaya yakın oldukları söyleniyor. (Bloomberg)

  • KKR, daha ucuz bir yen ve daha düşük şirket değerlemelerinden yararlanarak Japonya’ya daha fazla yatırım yapmayı planlıyor. (FT)

Politika

  • Kaliforniya Cumhuriyetçi Temsilcisi Kevin McCarthy, GOP’un ABD borç tavanını kaldırmamakla tehdit edeceğini öne sürdü. (Punchbowl Haberleri)

  • İngiltere Maliye Bakanı Jeremy Hunt’ın, hükümetin enflasyonun geçen ay 40 yılın en yüksek seviyesine ulaştığını söylediği gibi, ülkenin 40 milyar sterlinlik (45 milyar dolar) mali açığını kapatmaya yardımcı olmak için bankalar ve enerji şirketleri üzerinde büyük yeni vergiler planladığı bildiriliyor. (FT, NYT)

  • Fransız çimento şirketi Lafarge, ABD’nin Suriye’deki IŞİD militanlarına bir dizi ödeme yaptığı yönündeki suçlamalarını çözmek için 778 milyon dolar hisse verecek. (NYT)

Geri kalanın en iyisi

  • Başarısız Avrupa Muhteşem Ligi’nin arkasındaki şirketin yeni başkanı, profesyonel futbol turnuvasını üç yıl içinde diriltmeyi beklediğini söyledi. (FT)

  • MacKenzie Scott, ABD’nin Kız İzcilerine (WSJ) yaklaşık 85 milyon dolar bağışlayacak.

  • BlackRock ve Vanguard, bir İngiliz soruşturmasına, net sıfır emisyon elde etme taahhütlerine rağmen fosil yakıt şirketlerine yatırım yapmaya devam edeceklerini söyledi. (FT)

  • Çalışan bir köpek vergiden düşülebilir mi? (NYT Görüşü)

  • “Dünya yanıyor. Silikon Vadisi mega yangınları söndürebilir mi?” (Kuvars)

Geri bildiriminizi istiyoruz! Lütfen düşünce ve önerilerinizi Dealbook@nytimes.com adresine e-posta ile gönderin.

Kaynak :New York Times

En az 10 karakter gerekli


HIZLI YORUM YAP